2016年9月14日今日股票推荐

　　皖通科技：积极寻求外延增长机会

 

　　盈利预测与投资建议：预计公司16至18年EPS分别为0.24元、0.29元、0.36元，对应9月12日收盘价的PE分别为56.1、46.3、38.1倍。我们认为，公司在细分市场具有技术、经验和客户资源方面的明显优势，并看好公司在业务发展方面的战略部署和寻求外延增长的努力。我们看好公司的发展前景，首次覆盖，给予“推荐”评级。

 

　　好想你：下一个零食超级大单品或将诞生

 

　　百草味高速成长趋势继续，当前PS低估：近期好想你收购百草味完成交割。考虑到抱抱果的销售火爆，我们略上调明年百草味的收入有望至43亿元，2017年好想你整体收入55.5亿元，利润1.58亿元。当前好想你摊薄市值为89亿，PS仅1.6倍。食品行业平均PS在3-4倍，我们给予百草味3倍PS（即假设常态净利率10%，30倍PE）则百草味130亿市值目标，好想你25亿，目标市值154亿，仍有70%以上空间。给予买入评级。

 

　　新晨科技：募资提升核心竞争力

 

　　公司以数据交换与处理为核心价值体系，向银行业、空中交通管理行业、政府机构以及大中型国企事业单位等，提供渠道类、业务类及数据交换应用类等软件产品和服务。公司自主研发的应用中间件新晨交换平台是公司各类解决方案的基础技术平台，具有信息数据交换处理、报文格式转换、智能路由选择等功能，可作为基础开发平台进一步开发其他各类应用软件。

 

　　中际装备：高速光通信模块的霸主

 

　　盈利预测与投资评级：预计公司2017年初完成对苏州旭创的收购后，将极大地受益于数据业务爆发增长，成为国内高端光模块行业龙头。预计公司2016-2018年的EPS为0.03元、0.59元、0.73元，对应PE360/21/17X。我们看好公司在光通信领域盈利前景，给予“买入”评级。

 

　　海鸥卫浴：期待订单&产能释放

 

　　公司持续创新开拓定制整装卫浴模式，预计后续更多订单落地是主要催化剂，明年起产能释放配合大客户订单，预计整装卫浴业务有望带动公司整体业务迎来高增长;同时积极拓展第二主业智能家居和节能产品。预估公司2016-2018年EPS分别为0.14元、0.23元、0.42元，同比增速分别为35%、67%、84%，维持“强烈推荐-A”投资评级。

 

　　开山股份：引领行业创新发展的未来全球地热龙头

 

　　盈利预测与投资评级：按照公司现有股本（不考虑增发），我们预计公司2016-2018年EPS分别为0.19、0.38、0.57元，考虑到公司地热电站核心技术优势与地热项目推进，公司明年将进入业绩拐点，参考可比上市公司估值，我们给予公司2017年57倍市盈率，对应目标价为21.66元，首次覆盖给予“买入”评级。

 

　　博世科：期待后续订单释放

 

　　投资评级与估值：我们维持16-18年的归母净利润为0.68、1.03、1.53亿元，对应EPS为0.53、0.81、1.21元/股，16、17年79倍、52倍PE，若考虑增发（按照1400万股计算）则全面摊薄EPS分别为0.48、0.73、1.09元/股，对应16、17年PE为87倍和57倍，分别高于行业平均PE的66倍和50倍31%和14%。考虑到公司市值为全细分行业最小（增发完60亿左右），目前PPP带来流域治理和土壤修复订单大潮将至，公司目前借由工业污水处理先进技术优势积极抢占各地流域治理及水处理项目，加上公司提前布局的千亿土壤修复市场和环境评价市场，我们认为公司是具有稀缺性的全面PPP项目承接商标的，且公司未来业绩具备极大弹性，维持“买入”评级。

 

　　神州信息：推进大数据与农业融合

 

　　“一中心四平台”业务模式形成农业生态链闭环。神州信息在农业大数据领域形成“一中心四平台”业务布局模式，即以农业大数据中心为数据核心，农村政务大数据平台、农村产权交易大数据平台、智慧农业大数据平台、全程社会化服务大数据平台提供应用和服务，通过平台收集大数据，深入挖掘和分类分析，在此基础上形成的农业大数据产业生态圈。

 

　　福能股份：缔造区域综合电力供应商

 

　　受益电力市场化改革与地方国企改革，维持买入评级公司合资设立售电公司有望打造区域电改龙头，同时福能集团电力资产注入预期强烈，推动集团整体上市。预计2016-2018年EPS为0.76、0.90和1.05元/股，维持买入评级。

 

　　蓝思科技：业绩拐点初步确定

 

　　蓝宝石与陶瓷背板前景依然看好。从国际大客户最新产品看，无论是此前使用蓝宝石还是如今的陶瓷材料，公司均是最大受益方。精密陶瓷亮丽轻盈、坚固耐用，其硬度为不锈钢的4倍以上，表层如珍珠般亮泽闪耀，且不易刮伤或失去光泽。上半年穿戴领域收益未能体现，三季度开始有望再现上一代产品的强大盈利性。