剖析我国丙烯腈行业现状材料人关心的问题都在这里

7月26日，淄博齐翔腾达化工股份有限公司发布重磅公告，该公司近期与中国化学集团工程有限公司及其孙公司中国天辰工程有限公司就共同投资建设生产高新材料尼龙66达成一致，发起设立天辰齐翔新材料有限公司。本次投资成立天辰齐翔规划建设年产100万吨尼龙66新材料产业基地，项目分为两期建设，一期主要包含30万吨丙烯腈联产氢氰酸装置、5 万吨氰化钠装置、9万吨氢氰酸装置、20万吨己二腈装置、20万吨加氢装置和20万吨尼龙66成盐及切片装置。该项目主要以丙烯、甲醇、液氨、丁二烯、己二酸、氢气、天然气等为原料，与公司现有产业链形成协同效应，有利于优化产品结构和装置负荷，从而进一步提高公司盈利能力和市场竞争力。

丙烯腈在合成纤维、合成橡胶、合成树脂等高分子材料中占有重要地位，主要用来生产腈纶、ABS(丙烯腈-丁二烯-苯乙烯)/SAN(苯乙烯-丙烯腈)树脂、丙烯酰胺、丁腈橡胶及己二腈等，其终端涉及领域包括服装及室内用品、家电及汽车行业、水处理及采油业，应用前景广阔。

那么关于丙烯腈的国内现状，都有哪些你关心的事儿呢?下面就跟随小编一起来看看……

当前，我国丙烯腈行业发展具有以下特点：

1、产能增长速度较快，国内新增丙烯腈项目投产时间过于集中

近年来国内丙烯腈需求增长率明显低于产能增长率，从而引发产能出现阶段性过剩的状况。而且丙烯腈产品品种单一，同质性强，因此国内外资源竞争将更加激烈，而价格竞争则是主要手段。

2、丙烯腈下游消费结构一成不变

近年来三大下游行业腈纶、ABS及丙烯酰胺发展速度逐步放慢，但其总占比仍接近90%。而其他下游新兴领域诸如己二腈、碳纤维等行业受制于技术原因而发展缓慢，从而限制了丙烯腈消费增速。

产能扩张加速

2013年开始，国内丙烯腈产能增长加快，截至2018年国内丙烯腈年产能已达到198.9万吨，相比2012年总产能129.9万吨增长了69万吨，增幅达到53%;产量则从102.5万吨增加至167万吨，增幅达到63%。2014—2015年，由于进口量仍占较大比例，国内丙烯腈装置开工率不足80%，新增产能释放需要时间。2016—2017年，随着国内新增产能的顺利释放，装置开工率大幅提升至90%左右。2018年则由于各企业集中进入三年或四年一次的大修，平均开工率下降至85%。

图1 2009—2018年我国丙烯腈产能产量变化

目前为止，中国石化集团以及中国石油集团仍然是我国主要的丙烯腈供应商，其产能占比达到80%。其中中石化企业产能为86万吨，占比为43.86%;中石油企业产能为71.1万吨，占比为36.26%。而民营企业的进入始于2014年，其时中石化与万达合资的科鲁尔化学投产，以中石化和中石油企业全覆盖的丙烯腈生产局面被打破。此后，2015年的斯尔邦石化以及2018年的山东海江化工也顺利投产，民营企业所占市场份额上升至19.89%。另外，2019—2025年计划投建的新产能也多为民营企业。2013年至今国内丙烯腈产能增加/减少统计情况详见表1，目前国内丙烯腈生产现状见表2。

表1 2013年至今国内丙烯腈产能增加/减少统计 万吨

表2 当前国内丙烯腈生产企业现状

未来丙烯腈供应过剩

丙烯腈作为国内少数仍存在供应缺口的化工产品之一，近年来生产效益十分可观，因此企业投资热情仍较高。预计到2025年，国内丙烯腈行业将有大约211万吨新增产能计划投放，且主要集中在民营炼化企业(详见表3)。同时，规模小、能耗高、缺乏竞争力的部分丙烯腈装置将可能面临关闭或改扩建的局面。如表3所示，华东地区是未来主要的产能投放地区，届时企业投产之后，区内竞争形势将更加激烈。

表3 我国丙烯腈拟在建产能统计 万吨

下游来看，预计未来ABS树脂在行业政策和新能源汽车的刺激下，其需求量将会保持增长态势。据统计，2019—2021年间国内ABS树脂新增产能为115万吨。预计到2020年我国ABS树脂产量将达到370万吨，对丙烯腈需求量将增加至92.50万吨。

国内腈纶行业近年来呈现饱和态势，暂无新产能投产消息。国内丙烯酰胺产品绝大部分用于生产聚丙烯酰胺，终端消费领域集中在石油开采及污水处理。近年来受国内环保督查等影响，很多中小型工厂面临搬迁或关闭。同时，近年来随着油价走低，原油开采量下降，油田领域对丙烯酰胺的需求增长速度也放缓。不过聚丙烯酰胺作为水处理中的消耗品发展机遇尚可，未来几年新增产能主要集中在华东和华北地区。

至于其他下游产品，丁腈橡胶及聚醚多元醇行业也在扩大生产，但由于体量较小及消耗比例不大，对丙烯腈需求增长有限。碳纤维及己二腈领域则受制于技术原因，发展仍相对缓慢。其中己二腈国内目前对丙烯腈消耗量仍为零，此前唯一一家工厂山东润兴也在2015年8月试车阶段因装置事故而停产，己二腈国产化之路也因此戛然而止。

2019年下半年，国内将有52万吨丙烯腈新增产能计划投放，其中斯尔邦石化二期26万吨的新装置投产时间已确定在8—9月份;浙江石化26万吨新装置则计划在11—12月份试车，但正式投产时间或延后至2020年。预计2019年底国内丙烯腈总产能达到250.9万吨，同时表观消费量预计达到231万吨，行业将进入过剩状态。预计2021—2030年，丙烯腈的新增产能仍将快于下游需求增速，而我国本就是全球最大的消费市场，即便从内销转向出口，也面临来自其他地区货源的竞争，未来市场局势不容乐观。